Oddball Handelssystem

Oddball SampP System von Mark Brown Oddball SampP System von Mark Brown Trading die Dynamik der Marktbreite Eine der besten Möglichkeiten, um die Märkte wahren Dynamik zu verfolgen ist es, seine fortschreitenden und rückläufigen Fragen zu überwachen. Heres eine Strategie, die den Impuls von Fortschreiten Fragen auf Zeit kurzfristige Trades verwendet. Von Mark Brown Der SampP-Tracking-Bestand (SPY) und der SampP 500-Futures-Kontrakt gehören wohl zu den schwierigsten Märkten für den Handel. Statistiken würden höchstwahrscheinlich zeigen, die Futures-Vertrag in Richtung der Spitze einer Gruppe von Märkten für die schnellste Erschöpfung der Kunden-Trading-Konten verantwortlich. Die meisten kurzfristigen Händler tauschen die SampP 500-Märkte mit Zeitrahmen von einem einzigen Tick bis zu einer Stunde. Wenn der Handel in diesen kürzeren Zeitrahmen, es ist leicht zu desorientiert und verlieren die Spur der wahren Marktdynamik. Ein Werkzeug, das viele Händler nutzen, um die Marktstärke des Binnenmarkts zu verfolgen, ist ein Breitenindikator wie die Vorabschlepplinie (die laufende Summe der fortschreitenden NYSE-Bestände abzüglich der sinkenden Bestände). Die Veränderungen in der Anzahl der fortschreitenden oder rückläufigen Emissionen können einen Einblick in die Marktdynamik bieten, die nicht sofort durch Preisaktionen aufgedeckt wird. Beispielsweise kann auch bei steigendem Markt eine rückläufige Vorlauf-Linie zeigen, dass diese Gewinne durch eine zunehmend geringere Anzahl an Beständen angeheizt werden. In diesem Fall kann eine Korrektur oder Umkehr bevorstehen. Während Breitenindikatoren häufig verwendet werden, um eine längerfristige Richtungsstärke zu messen, kann eine intraday-Analyse von vorrückenden oder rückläufigen Emissionen verwendet werden, um kurzfristigere Handelsstrategien zu entwickeln. Hier werden wir untersuchen, wie die Messung der Dynamik der fortschreitenden NYSE-Aktien auf einer stündlichen Basis kann verwendet werden, um Zeit-Trades. Breite der frischen Luft Es ist bekannt, dass die kombinierte Richtungsvorspannung der NYSE fortschreitenden, fallenden und unveränderten Problemlisten bei der Bestimmung der Gesamtrichtung des SampP 500 Index und SampP Futures hilfreich sind. Herkömmlicherweise basieren Studien entweder auf einer Kombination der fortschreitenden und rückläufigen Probleme (wie die vorher beschriebene Vorabzugslinie) oder die fortschreitenden, sinkenden und unveränderten Probleme. Allerdings schlägt die Forschung, dass Sie den gleichen Nutzen (und vereinfachen Sie Ihre Analyse in den Prozess), indem Sie nur die Fortschritte Statistiken Statistik. Und genau so viele kurzfristige Händler nutzen Preisimpuls in ihren Handelsentscheidungen, die Breite Impuls kann verwendet werden, um Trades auslösen. In der Tat bietet die Dynamik der vorrückenden Fragen genug Informationen, um eine rentable Handelsstrategie zu entwickeln, die Ihnen erlaubt, die tatsächlichen Marktpreise zu umgehen. Ein einfaches Handelsmodell, das auf diesem Ansatz basiert, ist das Oddball SampP System, das stündliche Messwerte von der NYSE vorrückenden Ausgabenliste verwendet. Dieses Timing-Modell basiert auf der Theorie, dass kurzfristig die SampP-Futures (und sogar der eigentliche SampP-Index) und die Marktbreite von Zeit zu Zeit abweichen können, doch werden sie sich dennoch ausrichten, wenn große Bewegungen gemacht werden. Der ursprüngliche Zweck hinter dieser Strategie war, fortschreitende abnehmende unveränderte Zahlen zu verwenden, um hochvolatile Situationen zu identifizieren, die die höchste Wahrscheinlichkeit zeigten, eine Richtungsvorspannung zu haben. Forschung und Erprobung zeigten jedoch, dass es ausreicht, die Fortschritte allein nicht nur als Filter, sondern auch als eigenständige Handelsstrategie zu nutzen. Darüber hinaus, wie bereits erwähnt, mit nur die Fortschritte Ausgaben Nummern macht den Ansatz weniger kompliziert. Als ein sehr einfacher Trading-Ansatz fungiert diese Strategie auch als ein ausgezeichneter Benchmark, mit dem andere Systeme vergleichbar sind. Die Strategie basiert auf der Berechnung der Änderungsrate (ROC) der stündlich fortschreitenden Ausgabenummer. ROC, das ein Oszillator-Indikator ist, ist die Differenz (oder alternativ das Verhältnis) zwischen dem aktuellen Preis und dem Preis n Perioden in der Vergangenheit. Zum Beispiel, die Fünftage ROC wäre der Unterschied zwischen heute s Preis und den Preis vor fünf Tagen. Auf einem Stunden-Chart wäre die Fünf-Perioden-ROC die Differenz zwischen dem aktuellen Preis und dem Preis fünf Bars (Stunden) vor. (Für eine ausführlichere Erläuterung des ROC-Indikators siehe Indicator Insight: Momentum und Änderungsrate, Active Trader, Oktober, S. 82). Da es sieben Stunden am Handelstag gibt, wurde in dieser Strategie ein Sieben-Perioden-ROC der fortschreitenden Emissionsnummer verwendet. Eine Möglichkeit, ein oszillatorbasiertes System zu konstruieren, besteht darin, Trades auszulösen, wenn der Indikator oberhalb und unterhalb der Nulllinie kreuzt (die Mittellinie, die neutrale Impulse repräsentiert, wenn der aktuelle Preis gleich dem Preis n Perioden ist). Aber eine bessere Alternative ist es, zwei separate Indikatorstufen oder Zonen eins zu verwenden, um lange Trades einzuleiten und eine andere, um alle Short Trades einzuleiten. Eine gute Ausgangskonfiguration besteht darin, das Kaufniveau auf 3 Prozent und das Verkaufsniveau auf 1 Prozent zu setzen. Das heißt, Sie kaufen, sobald die Rate der Veränderung der vorrückenden Fragen um 3 Prozent höher ist als vor sieben Perioden und verkauft, sobald sie unter 1 Prozent höher als vor sieben Perioden fällt. (Siehe Strategie-Snapshot unten, für die genaue Formel für den Indikator.) Das bedeutet, dass das System immer auf dem Markt ist, entweder mit einer langen oder kurzen Position. Die hier verwendeten Indikatoreinstellungen wurden gewählt, um die Strategie so einfach wie möglich zu halten. Händler können natürlich mit anderen Indikatoreinstellungen experimentieren, um zu sehen, ob sie bessere Ergebnisse liefern. Ähnlich könnte ein anderer Oszillator-Indikator für den ROC ersetzt werden. Das zugrundeliegende Systemlogik - und Handelskonzept würde das gleiche bleiben. Kurz gesagt, das SampP-System funktioniert wie folgt: Wenn die Rate der Veränderung der vorrückenden Fragen größer ist als die Buy-Trigger-Ebene, kaufen Sie den Markt. Wenn die Rate der Änderung der vorrückenden Ausgaben kleiner ist als das Verkaufstriggerniveau, verkaufen Sie den Markt. Jede Stunde, auf der Stunde Da dieses System jede Stunde um die Stunde, bis einschließlich des Börsenschlusses um 16.00 Uhr EST, neu berechnet, können Sie den letzten Messwert des Tages nicht verwenden, wenn Sie den SampP handeln 500 Spurhaltungsbestand (SPY). Wenn Sie jedoch die SampP-Futures handeln, können Sie trotzdem einen Trade basierend auf der letzten Lektüre eingeben, da der Futures-Markt den Handel bis 4:15 Uhr EST fortsetzt. Für jeden Markt bedeutet dies auch, dass Sie warten müssen, bis die erste Lesung um 10 Uhr EST am Morgen zu handeln. Aber das ist wirklich vorteilhaft, denn wie so viele professionelle Händler darauf hinweisen, sollten Sie vermeiden, sofort nach dem offenen wegen der direktionalen Volatilität, die oft vor dem Markt findet seine Richtung und Tempo für den Tag. Diese Art der Handelsstrategie wird durch die Tatsache, dass es einfach zu überwachen und auszuführen ist gestärkt, und es basiert auf einem primären Eingang. Der einstündige Zeitrahmen wurde ausgewählt, weil er außerhalb des typischen Zeithorizonts des kurzfristigen Händlers liegt, und auch weil die Konsistenz ein Schlüsselfaktor bei der Implementierung eines mechanischen Modells ist. Es ist einfach, Ihre Trades jede Stunde auf die Stunde zu überprüfen, oder Ihren Laptop, Mobiltelefon oder Handheld-Computer zu programmieren, um dies für Sie zu tun. Außerdem erhöht nur die Verwendung eines Datenpunkts pro Stunde auch die Zuverlässigkeit des Modells. Warum Weil, wenn Sie ein intraday Diagramm sehen und einen schlechten Preisdruck beobachten, ist es höchstwahrscheinlich das hohe oder das Tief des gegebenen Stabes. Durch die Beseitigung aller Datenpunkte, aber die Schließung, reduzieren Sie auch die Möglichkeit von Fehlern. Dies ist ein Auszug. Für den vollständigen Artikel, siehe Dezember 2000 Ausgabe des Active Trader Magazins. Strategie: Oddball SampP-System Ansatz: Systematisch, Stop-and-Reverse (immer auf dem Markt) Markt: Index-Tracking-Aktien (SPY, QQQ) und Aktienindex-Futures Indikator-Setup: Erstellen Sie eine Rate-of-Change-Indikator der stündlichen Schlusswerte Der Fortschritte der NYSE. Geben Sie nur den Abschlussdatenpunkt der natürlichen Stunde ein, beginnend um 10 Uhr und endend um 4 Uhr EST. Um das Indikator zu berechnen, verwenden Sie die folgende Formel: Änderungsrate bei fortschreitenden Problemen (RAI) (AI AIn -1) 100, AI Letzte Zahl AIn Anzahl der vorangehenden Ausgaben vor der Periode Eintrag: Ein Kaufsignal wird jedes Mal ausgegeben, wenn das Kennzeichen ist Größer als 3. Ein Verkaufssignal wird jedes Mal ausgegeben, wenn der Indikator kleiner als 1 ist. Exit: Stop-and-reverse. Positionen werden mit jedem neuen Kauf - und Verkaufssignal umgekehrt, wie oben beschrieben. Risikomanagement: Es gibt keine Geld-Management-Technik mit Ausnahme der System-Aufenthalte im Markt 100 Prozent der Zeit, entweder lang oder kurz, mit einer konstanten Anzahl von Verträgen. (RAI - Änderungsrate bei fortschreitenden Problemen) gt 50 (OPT) Geben Sie kurz Schließen Long Fml (RAI - Änderungsrate bei fortschreitenden Problemen) lt -10 ( OPT) OddBall Systems Mark Brown Automatisierte Handelssysteme Shortcut to Discovery Workshop 8211 Trading Modell Entwicklung für jeden, der die Logik, wie eine robuste Trading-Methode zu schaffen verstehen will. Modell-Entwicklung für jeden, der die Logik, wie eine robuste Trading-Methode zu schaffen verstehen will. Zwar nicht für den durchschnittlichen Investor, der einfach nur von den Märkten profitieren möchte. Trader sind in der Regel nie erfüllt, bis sie selbst verstehen, die angewandten Methoden und haben ihre eigenen personalisierten System 8211 Ausbildung und Diskussion von Mark Brown. Seit 1987 ist Brown als unabhängiger Berater für verschiedene institutionelle Rohstoffhändler und Unternehmen tätig. Er ist ein lizenzierter Anbieter des Market Profile Indicators für das Chicago Board of Trade. Herr Brown ist auch der Schöpfer der veröffentlichten Oddball Systems. Seine Werke wurden in Büchern, Zeitschriften und verschiedenen Formen der elektronischen Medien als auch durch Sprechen Engagements. Mark Brown 8211 Autor des veröffentlichten und beliebten Oddball System in Active Trader Magazine. Bekannt als Weltklasse automatisierte Trading-Systeme Entwickler und Mentor. Diskussionsthemen: Automated Trading, Handelssysteme, Handelsgeschäft, Technischer Support, Forex, Finanzmärkte, SP 500, E-Mini-Verträge, Investitionen. Mehr über Oddball SystemsSophisticated Systeme elegant programmiert, aber einfach und nicht über das Verständnis der normalen menschlichen Logik. Entwickelt mit proprietären benutzerdefinierte Analyse-Software und Hardware erstellt, um tiefe Daten Mine für die höchste Wahrscheinlichkeit wiederkehrende Marktanomalien. Der menschliche Intellekt ist in der Lage, die Ergebnisse der tiefen Data-Mining-Marktforschung zu verstehen. Jedoch wäre es für einen menschlichen Geist unmöglich, diese replizierenden Anomalien jemals aus der Beobachtung allein zu entdecken oder zu konzipieren. Kompetenz in der Computer-Modellierung und umfassendes Wissen unterscheidet das typische empirisch abgeleitete System von einem tiefen Data-Mined-Modell. Die quantitative Computeranalyse kombiniert mit der Datenbereinigung ermöglicht es, die wahre Natur des Fachmarktes zu offenbaren. Ein enormes finanzielles Engagement ist erforderlich, ohne dass garantiert werden kann, dass replizierbare, geschweige denn handelbare Marktanomalien gefunden oder ausgenutzt werden können. Dennoch gab es bis heute keine liquiden Märkte, die nicht rentable Modelle in der Menge erbracht haben. Mythen haben Überfluss, dass mechanische Systeme fortwährende Anpassung benötigen, um sich an veränderte Marktbedingungen anzupassen. Richtig entworfene Handelsmodelle genießen viele Jahre, wenn nicht Jahrzehnte der ununterbrochenen Profitabilität. Auch dies ist, was trennt empirisch gestaltete Modelle von überlegene Data-Mining-Modellierung. Ein Großteil des Erfolgs der Entdeckung kann direkt dem Erwerb des Wissens zugeschrieben werden, um die Daten richtig zu filtern. Diese Technik allein kann mit einem bemerkenswerten Prozentsatz der Gewinne aus dieser Methode der Modellierung abgeleitet werden. Experience und Kapital Engagement spielen eine große Rolle in der Langlebigkeit der Modellierung. Diese Arten von Modellen sind die direkten Ergebnisse von unzähligen Mann-Stunden und Millionen von Dollar in Forschung überspannt weit über ein Jahrzehnt verbracht. Doch all diese Anstrengungen hätten leicht vergeudet werden können, wenn der Entwicklungsprozeß nicht mit einer fiebrigen Hartnäckigkeit, wie sie heute ist, verfolgt wurde. Große Entdeckungen gibt es manchmal, wenn Forscher beiseite stehen und lassen den Prozess die Wahrheit der endgültigen Analyse zu offenbaren. Data Mining und komplexe Analyse sind schwierig genug, ohne den gesamten Prozess mit menschlichen Vorurteilen und Emotionen. So hat sich menschliches Eingreifen als das am wenigsten wünschenswerte Werkzeug im Modellierungsforschungsinventar erwiesen. Vielen Dank, Mark Brown Über Mark Brown Oddball Systems von Mark Brown OddBall Systems wurde von Mark Brown, und featured in Active Trader Magazin. Es ist ein Handelssystem für den Handel der SP-Index Zukunft (oder das emini Gegenstück). Die Signalerzeugung von Oddball hängt nicht von den Preisdaten selbst ab. Stattdessen basiert es auf den Advance Issues-Daten der NYSE. Oddballsystems Mein Profil vollständig anzeigenOddball System 8211 Ein Update OddBall wird von Mark Brown erstellt und wurde im Active Trader Magazin vorgestellt. Es ist ein Handelssystem für den Handel der S038P Index Zukunft (oder das emini Gegenstück). Die Signalerzeugung von Oddball hängt nicht von den Preisdaten selbst ab. Stattdessen basiert es auf den Advance Issues-Daten der NYSE. Wir haben ursprünglich diese Implementierung von system8217s im NeoTicker und seine Leistung im Jahr 2003 veröffentlicht. Hier ist ein Update der aktuellen Performance dieses interessanten Systems. (Anzeige für alle Mitglieder frei) 1. S038P oder emini S038P Stundentafel, 9.30 Uhr bis 4.15 Uhr ET 2. NYSE Advance Issues Stündliches Chart 3. Gehen Sie lange, wann die Änderungsrate auf die Vorausprobleme das vorgeschriebene lange überschritten hat Niveau 4. Gehen Sie kurz, wenn Rate von Änderung auf Vorausprobleme das vorgeschriebene kurze Niveau überschritt Für weitere Detailinformationen über OddBall, ist hier die Verbindung. Die NeoTicker-Version von OddBall finden Sie hier. Hier ist ein Diagramm des Oddball-Systems in Aktion, Leistung seit 1999 Ein Bild lohnt sich eine Million Worte, hier ist die Equity-Kurve des Systems seit Ende 1998, aus dem Bild ist es offensichtlich, dass das System wurde in einem verlängerten ziehen nach unten Zeitraum seit Ende 2002. Denken Sie daran, das System wurde im Dezember 2000 veröffentlicht, führte es extrem gut für fast 2 Jahre vor dem aktuellen Pause. Was geht falsch Nehmen wir einen Blick auf die system8217s jährliche Leistung, Es ist offensichtlich, dass das System wurde fallen in Prozent der Gewinner seit Jahr 2002. Es ist deutlich niedriger als sogar das Jahr 1999. Seitdem, wenn Sie Cross-Check der Equity-Kurven Oben, würden Sie feststellen, die lange Seite nur Eigenkapital geht nicht überall seit Jahr 2001. Einige können versuchen, zu argumentieren, dass im Jahr 2000 vorwärts ist ein Down-Trend-Markt, aber das ist kein wirklich zuverlässiges Argument, weil im Jahr 2000-2001, das System Ist absolut fein in der langen Seite. Das in Kombination mit dem niedrigen Wert in Prozentgewinnen, ist das Zeichen eines Systems, das seinen Rand verliert. Hatten wir eine Chance, den Handel mit dem System zu beenden. Wenn Sie die Stabilität der Systeme, die Sie handeln, konsequent überprüfen, sollten Sie bis Ende des Jahres 2002 dieses System bereits auf die Watchlist gestellt haben, weil es nicht das tut, was es tun soll machen. Bis Anfang des Jahres 2003 ist der Rückgang der prozentualen Gewinne so tief greifend, dass jeder seinen Handel abbrechen sollte, weil seine Eigenschaften nicht mehr mit denen übereinstimmen, die wir in der Backtesting-Periode gesehen haben. Als Übung können Sie von Monat zu Monat Vergleich in der Leistung Statistiken dann sehen Sie, was ich meine. Lebensmittel für Gedanken Im Gegensatz zu nur werfen dieses System in den Mülleimer, gibt es etwas nützlich, dass wir wieder verwenden können Vielleicht die Einbeziehung der Idee in andere Handelsmodelle, um die Chancen zu verbessern Wir werden das für den nächsten Artikel zu verlassen.